Deux produits d’épargne se livrent une bataille serrée pour séduire les épargnants français. Si les performances affichées semblent proches, l’analyse détaillée des rendements et des frais révèle des différences qui peuvent peser lourd sur le long terme.
Des rendements légèrement supérieurs pour l’épargne retraite
Les fonds en euros des plans d’épargne retraite affichent un rendement moyen de 2,66% en 2025, contre 2,63% pour l’assurance vie. Un écart minime qui cache toutefois des disparités importantes selon les établissements.
Certains acteurs se démarquent nettement du lot. Garance propose ainsi 4,5% pour ses PER Sérénité et Vivacité, tandis que La France mutualiste offre 4% sur son plan d’épargne retraite, contre 3,5% pour son contrat d’assurance vie.
BoursoBank et Crédit Agricole dans la course
BoursoBank affiche 3% pour l’assurance vie et 3,5% pour le plan d’épargne retraite. Le Crédit Agricole propose quant à lui 2,15% pour l’assurance vie, avec un taux pouvant grimper jusqu’à 3,95%, tandis que son PER atteint 3,05%.
Sur les unités de compte, les performances restent théoriquement identiques entre les deux solutions d’épargne.
La facture des frais pèse plus lourd sur le PER
Les frais de gestion constituent un point noir pour les plans d’épargne retraite. Les PER appliquent en moyenne 1,09% de frais sur les fonds en euros, contre seulement 0,55% pour l’assurance vie.
L’écart se creuse encore davantage sur les unités de compte : 1,51% pour le PER face à 0,57% pour l’assurance vie.
Des cotisations sociales variables
Les prélèvements sociaux s’élèvent à 18,6% sur les plans d’épargne retraite, tandis que l’assurance vie bénéficie d’un taux de 17,2%.
Simulation concrète : que rapportent 5 000 euros investis ?
Un versement de 5 000 euros sur un PER génère 128,58 euros d’intérêts. Après déduction des cotisations sociales, le capital atteint 5 104,66 euros.
Le même placement sur une assurance vie produit 129,30 euros d’intérêts. Le montant final s’établit à 5 107 euros après prélèvements sociaux.
Comment éviter les frais de versement
Les contrats en ligne permettent d’échapper aux frais de versement. Cette option représente une économie non négligeable sur la durée.
Garance a supprimé les frais d’entrée pour son PER Vivacité, sous réserve de remplir certaines conditions spécifiques.
L’atout fiscal du plan d’épargne retraite
Le principal avantage du PER réside dans la déductibilité des versements pendant la vie active. Cette caractéristique permet de réduire son revenu imposable, un bénéfice dont ne dispose pas l’assurance vie.
Cet avantage fiscal peut compenser, selon la situation de chacun, les frais de gestion plus élevés appliqués par les plans d’épargne retraite.